【导言】从目前网上及媒体上所传播的信息，东方财富美股投资是否合法一直备受关注。作为普通投资者，我们应该如何认识美股投资的合规性问题？本文将从法律法规与投资方式等方面深入探究美股投资的合规性。

一、法律法规

美国证券交易委员会（SEC）是美国联邦政府主要负责监管美国证券市场的监管机构，代表着美国证监会的权威。在中国，根据《全国人民代表大会常务委员会关于修改〈证券法〉的决定》第一百零八条规定：“中国证券监督管理委员会可以与海外证券监管机构根据法律法规和监管的要求进行合作，促进证券市场立法和监管的沟通，增进相互了解和信任，提高证券市场的合规性和国际化水平。” 在合规性问题上，SEC公告明确表示，没有在美国境内注册该单位和其机构，且没有取得美国执照的中外个人和实体，均不能在美国境内从事证券投资活动，如违反则将受到法律诉讼。因此，对于在中国境内没有注册的海外券商，我们需要认真判断其是否有合规证券交易的资格。

二、投资方式

在投资方式上，有些投资者倾向于选择购买符合条件的海外基金，例如 QDII 、 RQFII 等资金产品，通过海外基金管理人合规投资美股。但是，这种方式由于开户门槛高、手续繁琐等原因，并不适合小额投资者。相对而言，一些第三方理财平台或网上券商推出了直接购买美股的服务，这种方式通常设置了一定门槛，如最低投资金额等，但以简便快捷、门槛低等特点，吸引着不少普通投资者。然而，在这些平台上一些“把美股当做股票来卖”的投资模式，是否与美国证券法规相一致，得到 SEC 的监管同意是一个问题。

三、合规性评估

在购买海外基金或直接投资美股等投资方式解决不了合规性问题时，我们有必要进一步了解、评估是否具备合规条件的第三方平台。第三方平台应根据投资者的投资交易而提供服务。按照证券监管部门的规定，合法的投资设计应为“针对注册用户，提供证券信息和交易软件，可以提供与境内基金合法销售和交易相同的证券产品和服务的公司和网站。该公司和网站需要在注册和合规监管方面遵守证券法规定，并应由中国的证券监管机构进行许可和监管。”

【结语】本文阐述了美股投资的合规性问题。对于普通投资者而言，想要购买美股进行投资需要深入了解，指定合规的投资方可减小投资风险，同时提高自身收益。因此，普通投资者在投资美股时应忠实遵守证券法规定，理性投资。